[어스캠퍼스] 기업분석 투자 바이블_9

09. 트레이딩과 인베스트

 

트레이딩

거래하다

매매 중심으로 사고 팔다

단다

 

인베스트

투자하다

기업의 가치에 투자하다

안정성

 

트레이딩

사후 분석이 대부분

차트를 기초로 단기 매매를 반복하는 것 > 알고리즘 / AI가 수행함

> 사람이 따라가기 어려움

 

트레이딩 수급의 재료

글로벌 경제지표

-경제 성장률

-수요와 공급

-자연재해

-정치적 이슈

-지정학적 이슈

-경기선행지수

-구매관리자지수 PMI

-소비자물가지수 CPI

-고용지표

-소비지표

 

개별 종목 이슈

-실적발표 (어닝서프/어닝쇼크)

-주요 일정(컨퍼런스/정부정책 등)

-공시발표(증설/계약 등)

-기업의 가치와 연관성이 없는 경우가 많음

-거래량 급증 이후 뉴스 발행 다수

-급등과 반대로 급락도 빈번히 발생

 

> 기업가치보다 거래량이 우선

 

통계적으로, 트레이딩은 0.1%의 영역이다

> 트레이딩을 할 수 있는 멘탈이 갖춰져 있는가?

 

인베스트

보고서 매매법

> 보고서를 쓰는 사람들이 어떤 사람인지 확인하기

> 목표주가, 투자의견 보지 말고 '근거'를 확인하기

> 보고서를 꾸준히 보면서 근거를 확인하기

> 산업 전체의 분위기를 확인하기

 

1. 증설 일정: Q의 증가

2. 가격 상승: P의 증가

3. 기술 혁신: 새로운 BM 등장

 

P (PRICE) 매출

Q (QUANTITIY) 판매량

M (MARGIN) 이익률